互金大咖谈《网络借贷信息中介机构业务活动管理暂行办法》

发布时间:2016-08-25 13:25

8月24日下午,中国银监会召开了新闻发布会,正式对外发布《网络借贷信息中介机构业务活动管理暂行办法》。国内多家互联网金融平台的负责人对此作出解读。证券日报记者第一时间整理了各家平台大佬的观点,以飨读者。

投之家联合创始人CEO黄诗樵:

1、经党中央、国务院同意,2015年7月人民银行等十部门联合发布的《关于促进互联网金融健康发展的指导意见》总体指导框架下,出台了这个《暂行办法》,总的基调是规范发展,鼓励发展合规的企业,打击和取缔非法企业。

2、对网贷平台而言,《暂行办法》整体显得比较严格,规定得很细很具体,对之前平台常见的一些问题都做了明确的规定和约束,可以看出监管层本次整治的决心之大。由于行业发展早期没有既定规则,市场上有很多平台涉及到其中的一部分问题,《暂行办法》的出台也给平台的合规治理带来了较大的压力,有些平台需要调整业务模式,甚至需要关停。网贷行业经历了多年快速发展,终于在近期被戴上了紧箍咒,开始步入规范和稳定发展的周期。

3、《办法》规定了网贷平台不得从事资管、配资和债权转让业务,这条规定涉及几乎所有平台,债权转让是目前平台普遍使用的业务模式,如果被禁止,影响面较大,平台的业务模式需要进行较大调整,短期内对平台运营有较大影响。

4、《办法》明确了网贷平台要对资金进行银行存管,是规范行业运作的重要环节,表明了网贷行业监管从政策探讨阶段正式步入实质操作阶段。

5、《办法》规定不论是通过传统渠道,还是互联网渠道开展金融业务,都必须取得相应主管部门批准的金融业务开展许可,这也意味着燃烧多年的“互联网金融”其实在逐步往“金融互联网”转变,这是一个重要的转折点,将会很大程度影响整个市场的格局,政策的天平偏向了传统金融机构。

6、《办法》规定自然人在单个平台借款上限为20万,企业为100万,最多不超过5个平台进行借款。这个金额上限比较低,不太符合现实情况。无论是车贷、还是房贷、供应链金融等有抵押业务,这个金额都太低了,按照当前国内的房价,一套房子价值几百万,就算抵押成数按五成计算,20万也太低了,导致平台没法正常做业务,借款人不能正常借贷。如果严格按这个标准执行,80%以上的抵押类业务要暂停。平台也只能往小额分散的消费金融业务转型,但目前国内的征信体系不完善,甚至可以说没有,在这种信用环境下大规模开展消费金融业务,将生成巨大的不良贷款风险。

7、四部委征求了最高法和最高检的意见,把网贷纳入民间借贷范畴,做为传统金融体系的补充而不是取代。互联网金融不是什么“高高在上”的行业,而是接地气的服务民间实体经济的行业。

8、暂行办法并未提出牌照制度,可以看出整体的监管思路依旧是事后监管为主,行业的准入门槛不会设置过高,接下来依然会有更多的机构进入这个行业,在一定程度上促进了行业的创新。

总的来说,《办法》总体偏严,对当前的大多数平台有较大影响,对整个互联网金融行业格局和国家金融创新的发展及普惠金融的实施都将造成深远的影响。

小牛金服执行总裁刘金科:

今日下午,银监会就《网络借贷信息中介机构业务活动管理暂行办法》有关情况在京召开新闻发布会,其中对于现有平台运营最具杀伤力的莫过于对平台提出了借款“限额”要求。

事实上从去年12月银监会同工信部等部门联合研究起草的《网络借贷信息中介机构业务活动管理暂行办法(征求意见稿)》就已经提出了,网络借贷金额应当以小额为主,并且网络借贷平台应当根据自身的风险管理能力,控制同一借款人在机构的单笔借款上线和借款余额上限,防范信贷集中风险。

因此目前的暂行管理办法中,出现这样的规定是有一定道理的,监管层的目的就是让其做小额分散的“普惠金融”,而不是跟银行去竞争,因为网络借贷平台就是作为银行传统金融业的一种有效补充而发展壮大,去支持实体经济的发展,这才是监管层希望看到的一个局面。

如果《暂行办法》真的落地,会对一些做大额标的平台有很大影响,互联网金融的存在与发展就是弥补现有金融体系的不足,其业务模式从大额向小额调整是未来的趋势。好在《暂行办法》考虑到避免给平台造成较大的冲击,给出了12个月的过渡期安排,并且要求过渡期内网络借贷平台需要通过采取自查自纠,清理整顿、分类处置等措施,从而促进行业的规范发展,这个再次说明了监管层对这个行业的态度是支持和理解的。

说到小额分散,我们小牛在线从成立之初,就一直坚持做小额分散的普惠金融模式,平台投资人平均投资额是2.6万左右,借款端小牛普惠提供的借款人平均金额是3-5万。

《暂行办法》中,还明确了监管主体,银监会及其派出机构负责对网贷业务活动实施行为监管,制定网贷业务活动监管制度,地方金融监管部门负责本辖区网贷的机构监管。监管主体的明确,意味着行业以后在监管体系里会运作的更为规范。

《办法》提到了,在政策安排上允许网贷机构引入第三方机构进行担保或者与保险公司开展相关业务合作,并且规定了客户资金和网贷机构自身资金实行分账管理,由银行业金融机构对客户资金实行第三方存管,对客户资金进行管理和监督。

这里重点说明的是,银行业金融机构,是指在境内设立的商业银行、股份制银行,城市信用合作社,农村信用合作社等吸收公众存款的金融机构以及政策性银行。也就是说,在资金存管上,银监会要求平台直接存管,银行为P2P平台开设存管账户,投资人和借款人的独立个人存管账户、风险备用金账户和担保公司账户等,投资者的未投标资金由银行直接监管。

而目前想要实现银行资金存管的平台,不仅需要在地方金融办备案登记,还要求取得ICP经营许可证。而我们小牛在线是国内目前少数取得ICP证之一的平台。

壹宝贷总经理罗浩杰:

其实这个是监管让P2P网贷回归其本质的又一个有力措施,也就是其做更加专注并服务于小微企业以及个人小额消费信贷的惠普金融。所以,这个不会对壹宝贷当下和未来产生不良影响,反而是更让我们坚定了当初做互联网消费金融标杆平台的决心。

我们知道,消费金融因其切近真实场景、真实需求,而且具有小额、分散等特质,其天然就是极佳的优质资产。况且,目前国家也在大力推动消费成为拉动经济增长的主引擎,各种利好政策不断,而国人的消费需求也正日趋向质量型、享受型转变,可见目前就已经是一片红海的消费金融,待挖掘的潜在需求仍十分巨大。如今限额到来,其实也并不意外。事实上,在此之前,监管对于借款就有限额要求。去年十部委联合起草的《网络借贷信息中介机构业务活动管理暂行办法(征求意见稿)》中,就基于风险控制曾提出,网络借贷金额应当以小额为主。只是没有这次传言当中那么具体而已。

而此次提出网贷借款限额,以为作用大概有三点。第一,让P2P网贷回归服务于实体经济尤其是中小微企业融资需求和个人消费信贷需求这两个极彰显普惠金融的使命。第二,就是出于整个金融系统的风险防范,通过限制特定金额等措施让P2P借贷更加分散,有利于风险管理,从而进一步有效保护投资者的资金安全与权利。第三,就是进一步收紧P2P监管,让其在强监管当中进行创新。

PPmoney万惠联合创始人胡新:

网贷借贷限额之后,PPmoney在资产端会做哪些调整?

PPmoney万惠一直坚持小额分散的方向,目前已经转型成以小额消费信贷业务为主的一个平台。目前我们主要做3C类的消费信贷,其整体的借款规模单品在3800元左右。第二类是我们今年发力的汽车金融,它也是几万元至10万元以内的资产。所以,目前的这个限额的条款,对我们的业务影响的并不是特别大。

未来,我们的消费金融业务的占比也将不断提升。另外还有一个方向,我们会把线下的这种消费信贷为基础积累的大量数据,作为我们的风控模型,逐步的转化成线上消费贷,或者是现金贷这么一种新的业务方向。这个业务方向目前的单笔借款也都在几千元到几万元不等,所以这个限额的要求对PPmoney万惠来讲,整体的影响并不太大,也是在我们的预计和规划当中。

如何看待这个限额,金融的风险跟融资的额度有必然的联系吗?

我感觉虽然没有必然关系,但是还是有一定的关系。

央行行长周小川曾经讲过一段话,他说:无论传统金融机构还是P2P为代表的互联网金融,都要推出一些针对小额支付技术设计的金融产品。要设计单笔交易和日交易的限额,这样即便是发生的损失,也可以让风险相对较小。

我觉得周行长这么讲有一定道理,目前这个限额的设计,也是在周行长大的思想之下设定,至少能保证单笔的损失相对来讲比较小。

同一借款人在同一平台上最高只能借款一百万,这种会不会倒逼很多互金平台转变业务发展或者倒闭呢?消费金融这块会不会竞争越来越激烈?PPmoney做这块的优势在哪里?

会不会逼倒很多平台呢?可能也是一个趋势。对于很多做大额资产为主的或者是只做大额资产平台来讲,我觉得“穷则思变、变则通、通则达”。

对我们这些从业者来讲,未来小额分散肯定是一个大趋势。所以一定会让很多做大额资产的平台积极转型。我们PPmoney万惠在做这一块的业务,第一个我们的存量是比较大的了,现在已经百分之六七十都是小额分散的资产,已经有一定的先发优势了;另一方面,我们在技术和人才方面的积累上,也有一定的经验。所以对我们来讲,有信心做得更好。

开鑫贷总经理周治翰:

总体上,本次正式颁布的《网贷管理办法》作为网贷行业的基本法,明确了网贷监管由中央和地方金融监管部门的职责分工,由中央制定监管制度,地方负责备案管理、规范引导、风险防范和处置工作等,有利于监管政策的顺利落实。

开鑫贷成立的宗旨在于借鉴P2P理念引导民间借贷阳光化、规范化,缓解小微企业融资难、融资贵问题,从公司成立到业务开展均在省、市金融办等监管部门的指导下开展运作,所有产品类别均报金融办备案。

本办法包括八章四十七条之多,对资金存管、信息披露、借出人限额、借款人分级等都做了严格的规定,后续还将出台详细的资金存管、备案、信批配套政策,网贷企业未来的创新和发展方向大局已定,同时也给出12个月的过渡期,这期间各家平台需要逐项落实监管要求,并与地方监管部门做好具体事项的沟通,工作量还是非常大的,预计整体行业增速会暂时放缓。

开鑫贷成立三年以来,为缓解实体企业的融资难和融资贵做了不少具体工作,开鑫贷平台上借款人的利率从2013年初的15%已经下降到最近的8%。同时,为了让投资人能获得合理的收益,开鑫贷从2016年开始一直在进行资产多元化拓展工作,逐步引入新型资产。在这方面开鑫贷依然保持与合作机构合作、多方共赢的原则。

拍拍贷总裁胡宏辉:

拍拍贷长期期待监管规定的推出,规定的推出一定程度上代表了行业走向成熟。长期以来拍拍贷都是行业里最坚持合规的企业,我们仔细对照过意见稿的各种版本,拍拍贷基本都符合监管的要求。网络借贷要做小额分散、做普惠金融、服务消费是监管的基本思路,在这些方面拍拍贷的业务和监管的思路、大众的需求不谋而合。监管的出台将会使得大批制度套利的平台退出,行业集中度和大幅加强,规范性和老百姓对行业的信心也会得到极大地提振。

信融财富副总裁吕良:

正式确立了p2p网络借贷机构的合法地位,第一次国家四部门出台正式规定,对p2p平台的信息中介的法律性质和居间服务机构的合法地位做出了明确;明确了p2p平台的设立和运行规则,p2p平台须向金融办履行备案和向工信部门申请icp经营许可,客户资金采取银行第三方存管,机构设立的程序不再无法可依,不再缺失监管,平台运行不再缺乏统一规制;采取备案制和负面清单管理为创新预留了空间,备案制相对于审批制和牌照管理减少了权力寻租的空间,而负面清单管理也就是只要是规定不明确禁止的经营可以自主抉择,有利于互联网金融创新。

预留较长期限的合规整改期,12个月的期限帮助平台的有序调整和良性退出;按照普惠金融小额分散的方针,设置了单个借款人最高借款限额,一定程度上防范了风险,但实践中很多超过此限额的融资需求得不到满足,具体数额规定还需根据市场需求和实践中的问题进行科学调整。

广州互联网金融协会会长、广州e贷总裁方颂:

1.整体来说,管理办法的出台的时间有些出乎社会的预期。此前行业预期网贷暂行管理办法出台时间为专项整治结束后。但我们欢迎监管细则早点出台,因为只有专项整治和日常管理齐头并进,行业才能健康全面发展。

2.管理办法对网贷机构的定位更加清晰,之前的征求意见稿只是区分了信息中介和信用中介的定位,且具体细则由省级制定,此次是直接在中央层面明确了网贷机构的定位为:普惠金融、小额分散。

3.坚持发展与规范并重:在加强监管的同时,也为行业创新留下了空间,包括经营范围放松,不禁止关联交易,包括不限制自动投标、投资人债权转让等功能。

4.管理办法“双负责”管理模式:银监会和地方金融监管部门分工合作,充分考虑到网贷平台经营的跨区域性,经营地址和注册地址的不一致性,银监会带头负责跨区域、跨地区网贷平台监管行动,地方金融监管部门负责网贷机构的机构监管,包括备案登记、维护稳定、处置非法机构等。大家齐抓共管,更有利于行业健康的监管。

5.管理办法进一步解决明确日常管理的操作难题,如备案登记的条件、流程等,明确并简化了操作程序,实现了从“无监管”到“有监管”的无缝对接和转化。

6.对投资者的保护大大加强,要求网贷机构以醒目方式提示出借人投资风险和禁止性行为、对投资者进行适当性管理,同时也对参与网络借贷的出借人划定应履行的义务,表明除了借款人监管外,出借人的监管,特别是洗钱,也将是监管的重点。

7.整改时间紧、任务重,以前是18个月完成资金存管,现在12个月既要实现资金存管,又要规范借款额度,对行业来说是一个极大的挑战。预计消费金融平台的价值会剧增,行业并购潮或将涌现,随着政策的逐步明朗,更多资本将涌入行业。

投哪网CEO吴显勇表示:

1、监管办法与此前征求意见稿的内容大体一致,网贷监管办法的正式出台,明确了网贷作为信息中介的定位,明确了监管部门及职责,明确了网贷是传统金融机构的有益补充,其提升金融服务效率、弥补小微企业融资缺口的社会意义和作用,是国家层面对行业正式认可的积极表态,也是普惠金融事业得以发展的保障。历经野蛮生长、洗牌期的网贷行业正式步入合法、规范、健康发展的正轨。作为以小额、分散零售资产为主业的网贷平台,投哪网自创办之初就始终坚持服务小微企业的宗旨,围绕汽车金融,充分发挥互联网的融资效率,真正践行普惠金融的核心要义。截止2016年8月,投哪网为数十万小微企业主解决了融资难题,累计成交额230亿,在全国网贷行业排名前十,华南地区稳坐头把交椅。

2、监管办法明确了网贷平台信息中介、小额分散和服务于实体经济的本质。办法中提到网贷平台应该以小额分散为主,从目前各个平台的借款人(资产端)来看,由于车辆抵押贷款具有小额、分散、流动性强等特点,监管办法出台后将对以车贷业务为主的平台是一大政策利好。小额分散这一政策思路和导向,与投哪网一直以来坚持的“小额、分散、抵押、直营”的经营模式相契合。目前,投哪网平台的借款标的以车辆抵押贷款为主,平均借款金额大多也在10万左右。

3、监管办法明确了网贷业务规则,强调网贷平台要坚持底线思维,加强行业监管。吴显勇认为,监管办法在支持和鼓励网贷行业发展的同时,也给行业划出了“红线”,体现了监管层对促进行业健康规范、可持续发展的政策思路,让以网贷名义进行非法集资诈骗的平台“出清”,真正做到正本清源,给合法守纪经营的平台营造一个公平公正、健康的行业发展环境。网贷行业也将从鱼龙混杂的局面,迅速进入到合法合规,良币驱逐劣币的正常轨道上来。

4、网贷监管办法还提出了平台客户资金第三方存管制度,这将从政策层面,更好的保障投资人的资金安全,避免和降低平台经营者的道德风险。目前,投哪网的资金存管已经落地,成为深圳首家资金存管落地的网贷平台。同时在业务规范、信息披露,坚守信息中介定位等方面,走在加强行业自律和合规经营的前列,投哪网也成为行业合规发展的标杆。

e路同心CEO闫梓:

p2p行业翘首以待,终于等来我们的管理办法,基本的条款都在预料之中,唯一惊雷之初就是20万个人和100万企业借款的上限。除此之外我们可以看到监管部门对于p2p行业的定位都给出了明确的指向,小额分散普惠,公开透明规范。作为行业从业人员,是非常开心看到了这一点,无论是推广宣传,产品设计,资金托管还是二级市场都给出了清晰的指引,让我们做到有法可依,这是好事。

但是行业普遍的争论焦点是在融资上限这一点焦灼点上,这说明什么,说明这个限额是不是在某种程度上不大适合这个行业,一个办法好不好,适合是最重要的,既要管理,又不要管死,p2p行业发展到今天,7年了,行业的持续创新为小微企业的发展提供了源源不断的资金支持,就像政府工作报告里面的话,成为源头活水灌溉小微企业之树。

所以既然是暂行办法,我们还是希望监管机构能倾听行业的呼声,本来保护行业持续发展的角度再度审慎此额度的适应性。当然我们平台虽然希望借此反应行业呼声,同时也在积极拥抱监管,推进资金的监管,规范平台的产品,基于普惠精神的第三个产品线消费分期很快会上线,希望能用自身的努力为行业的规范运营做一些示范作用。

车能贷CEO干建君:

网贷监管实施办法的最终出台,划定底线,能够激浊扬清,是对网贷行业的最大利好。但是网贷监管办法是否能够执行到位,部分规定是否脱离实际,也有待观察。例如:办法提出必须委托银行进行第三方资产存管,但是银行不愿意干;办法提出可以和担保公司、保险公司合作,但是担保公司保险公司也不愿意干;办法规定最高借款金额,对车能贷这样的小额借款平台还能接受,但总感觉也有点脱离实际,一方面有些大金额的优质资产就无法通过网贷平台来借贷,另一方面诸多平台能否把众多借款人的最高借款金额汇总统计也是个难题。所以,建议今后进一步根据网贷行业的实际情况进行修订。

http://www.ccstock.cn/money/licai/2016-08-24/A1472033442822.html?from=singlemessage&isappinstalled=0

投之家APP下载

下载“投之家”APP 轻松理财

走到哪 赚到哪

官方服务号

关注“投之家微信服务号”及时了解投资进度

随时掌握 理财动态